“信用卡中心關(guān)停潮”“信用卡兩年減少8000萬(wàn)張”……2025年春節(jié)剛過(guò)，信用卡有關(guān)的市場(chǎng)消息紛至沓來(lái)。唏噓的背后亦有令人不解的地方：曾經(jīng)高歌猛進(jìn)、被銀行視為零售“尖兵”、拓客“利器”的信用卡，為何走到今天這般境地？市場(chǎng)上存在“周期論”一說(shuō)，認(rèn)為信用卡隨和消費(fèi)經(jīng)濟(jì)一起進(jìn)入了下行周期；也存在“過(guò)時(shí)論”一說(shuō)，認(rèn)為這一產(chǎn)品已經(jīng)跟不上互聯(lián)網(wǎng)思維，逐漸被年輕一代拋棄了。本期作者想和大家一起探討，當(dāng)前信用卡存在的種種“內(nèi)憂”與“外患”，會(huì)不會(huì)伴隨著時(shí)間的流逝、周期的更迭而產(chǎn)生自然好轉(zhuǎn)？對(duì)于那些已經(jīng)將信用卡“打入冷宮”的用戶，還有沒有重新愛上信用卡產(chǎn)品的可能性？朋友，你還用信用卡嗎？需求點(diǎn)在哪里呢？歡迎在文末留言告訴我們。根據(jù)央行本月最新公布的《2024年第四季度支付體系運(yùn)行總體情況》，截至2024年四季度末，信用卡和借貸合一卡開立數(shù)量為7.27億張，環(huán)比下降1.35%。回顧過(guò)去四年以來(lái)的信用卡（與借貸合一卡）數(shù)量情況，不難發(fā)現(xiàn)的是，從2022年年中開始，信用卡發(fā)卡收縮趨勢(shì)愈演愈烈。
圖1：2021年-2024年全國(guó)信用卡和借貸合一卡在用發(fā)卡量
資料來(lái)源：央行，愉見財(cái)經(jīng)整理
最新的7.27億張數(shù)據(jù)，屬于怎樣一種級(jí)別？從歷史數(shù)據(jù)進(jìn)行觀察，2019年第二季度末時(shí)，這一指標(biāo)約為7.11億張；而到了2019年第三季度末，則躍升至7.34億張。也就是說(shuō)，僅從開立卡量這一維度來(lái)看，信用卡就已經(jīng)退至大約2019年第三季度之初的水平。實(shí)際上，信用卡數(shù)量的“大撤退”，在過(guò)去兩年早已顯現(xiàn)出端倪。比如，根據(jù)證券日?qǐng)?bào)報(bào)道，自2024年7月以來(lái)，交通銀行、平安銀行、中信銀行等多家銀行宣布停發(fā)部分信用卡產(chǎn)品，主要集中在聯(lián)名信用卡、主題信用卡、普通信用卡等領(lǐng)域。而農(nóng)業(yè)銀行更是一口氣宣稱停發(fā)27款信用卡產(chǎn)品，包括但不限于出行、視頻、文化旅游等細(xì)分場(chǎng)景，覆蓋兔年生肖卡、漂亮悅己VISA信用卡、銀聯(lián)公務(wù)卡（白金卡）、海航聯(lián)名卡（VISA白金卡）等卡種。除了增量，在存量層面，銀行還出現(xiàn)了基于風(fēng)險(xiǎn)管理考慮、紛紛響應(yīng)“斷卡行動(dòng)”而清理睡眠卡的相關(guān)動(dòng)作。上述動(dòng)作由銀行單方面發(fā)起并落地，并沒有什么太大問(wèn)題。然而，銀行針對(duì)信用卡權(quán)益采取的種種調(diào)整，卻影響到了持卡人的切身利益。尤其是部分機(jī)構(gòu)未在合理期間內(nèi)提前公示與告知用戶、對(duì)剛性收費(fèi)產(chǎn)品所關(guān)聯(lián)的權(quán)益“一刀切”等舉措，招致用戶強(qiáng)烈不滿，甚至引發(fā)了用戶投訴。“再見，XXX，一代神卡的落寞”“直接把XX卡注銷了”……在社交媒體平臺(tái)類似的討論話題下，用戶紛紛表達(dá)出自己的失望情緒。繼續(xù)上文聊信用卡權(quán)益縮減。不得不說(shuō)，從金融產(chǎn)品運(yùn)營(yíng)的角度來(lái)看，在權(quán)益投入上“省點(diǎn)錢”是一種順勢(shì)而為，但也蘊(yùn)藏了幾多無(wú)奈。畢竟，就當(dāng)下信用卡經(jīng)營(yíng)情況而言，其形勢(shì)確實(shí)不容樂觀。信用卡顧名思義，以“信用”為基石，通過(guò)授信這一動(dòng)作，為用戶賦予可透支的信用額度，同時(shí)也會(huì)結(jié)合“免息期”這樣的設(shè)定，為用戶提供便捷且低成本的透支消費(fèi)服務(wù)。一旦超出“免息期”的范疇，那么用戶就需要支付額外息費(fèi)，這也就構(gòu)成了信用卡業(yè)務(wù)的營(yíng)收來(lái)源。近階段，有銀行主動(dòng)下調(diào)了信用卡“最低還款額”，其中的一個(gè)推動(dòng)因素便是，最低還款額以外的部分能夠產(chǎn)生息費(fèi)，對(duì)信用卡營(yíng)收產(chǎn)生助力。然而，獲取息費(fèi)的前提是信用卡沒有產(chǎn)生逾期，沒遇上連本金都不想還或還不起的用戶。但麻煩的是，事實(shí)上，信用卡逾期的攀升，正是卡量跟權(quán)益縮減的導(dǎo)火索之一。根據(jù)央行公布的支付體系運(yùn)行總體情況，從2021年到2024年，信用卡逾期半年未償信貸總額已攀至將近1240億元，三年間新增超400億元，占信用卡應(yīng)償信貸余額的比例同樣一路走高。
圖2：2021年-2024年全國(guó)信用卡逾期半年未償信貸總額與占信用卡應(yīng)償信貸余額比例
資料來(lái)源：央行，愉見財(cái)經(jīng)整理貸后風(fēng)險(xiǎn)傳導(dǎo)至產(chǎn)品前端致使縮量，而產(chǎn)品縮量又進(jìn)一步影響到組織架構(gòu)的收縮，由此引發(fā)了信用卡中心“關(guān)停潮”。比如，自2023年下半年以來(lái)，華夏銀行陸續(xù)終止了信用卡中心廣州分中心、天津分中心、青島分中心等的經(jīng)營(yíng)；蒙商銀行旗下信用卡中心，包括呼和浩特分中心與呼倫貝爾分中心也迎來(lái)了“終止?fàn)I業(yè)”的結(jié)局。而到了2025年，某國(guó)有大行甚至加速了信用卡中心關(guān)停步伐，開年以來(lái)南昌分中心、深圳分中心、蘭州分中心以及貴陽(yáng)分中心接連被地方金融監(jiān)管公示，內(nèi)容均為同意終止?fàn)I業(yè)。但該行在2021年，還曾有三家以上信用卡分中心陸續(xù)獲批開業(yè)。短短三年間，從熱火朝天到黯然離場(chǎng)，這樣的變化著實(shí)令人感慨萬(wàn)千。信用卡還有相當(dāng)體量的業(yè)務(wù)仍需運(yùn)營(yíng)。從組織架構(gòu)來(lái)看，作者整理發(fā)現(xiàn)，多家銀行已著手對(duì)現(xiàn)有的信用卡中心開展大刀闊斧的改革，從方向來(lái)看，部分銀行開始傾向于將信用卡業(yè)務(wù)交由屬地分行進(jìn)行承接與管理，試圖從經(jīng)營(yíng)機(jī)制層面挽回頹勢(shì)。組織架構(gòu)變革只是其中的一環(huán)。信用卡業(yè)務(wù)如何“收復(fù)失地”，還需要從產(chǎn)品設(shè)計(jì)、獲客渠道、用戶運(yùn)營(yíng)、場(chǎng)景植入等環(huán)節(jié)全面復(fù)盤。除了“內(nèi)憂”，“外患”層面的應(yīng)對(duì)舉措同樣需要支棱起來(lái)。在金融供給日益豐富、金融產(chǎn)品百花齊放的當(dāng)下，信用透支類產(chǎn)品早已不是信用卡的專利。這兩年，一些信用卡產(chǎn)品與用戶之間漸行漸遠(yuǎn)。高頻消費(fèi)場(chǎng)景往往看不見它們的身影，被互聯(lián)網(wǎng)巨頭把持著關(guān)鍵場(chǎng)景及收銀臺(tái)入口，卻又在工作日遭到它們宛如蝗蟲一般的電銷打擾。對(duì)于用戶來(lái)說(shuō)，信用卡分期與互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的自營(yíng)分期，并沒有本質(zhì)上的不同。但在互聯(lián)網(wǎng)玩家快速迭代“先享后付”“先囤后付”等信用產(chǎn)品體系，疊加互聯(lián)網(wǎng)多元生態(tài)的聯(lián)動(dòng)營(yíng)銷以及激勵(lì)屬性更為強(qiáng)勁的用戶成長(zhǎng)體系吸引下，信用卡用戶群體，尤其是愛好新鮮感的年輕用戶，逐漸對(duì)墨守成規(guī)的信用卡服務(wù)產(chǎn)生審美疲倦，轉(zhuǎn)而投向互聯(lián)網(wǎng)大廠的懷抱。當(dāng)然，已經(jīng)有銀行意識(shí)到了這些問(wèn)題。流量時(shí)代逐漸走向“隱身”的信用卡，首先要解決的一個(gè)問(wèn)題，就是能夠被用戶看見、被選擇使用。一個(gè)典型的例子是，自去年以來(lái)，多家銀行信用卡與支付寶、淘寶合作，在電商消費(fèi)支付收銀臺(tái)界面嵌入積分抵扣功能，既能夠激活沉睡的銀行信用卡積分，給到用戶“薅羊毛”的體驗(yàn)，也能夠促進(jìn)用戶用卡行為，進(jìn)而提升授信使用率。對(duì)于一些更加精明的用戶而言，由積分抵扣引發(fā)的使用興趣，將會(huì)進(jìn)一步促使他們前往信用卡自營(yíng)APP，將自營(yíng)渠道積分抵扣比例與第三方支付渠道抵扣比例進(jìn)行對(duì)比，進(jìn)而提升自營(yíng)APP的打開率。“周期論”或許可以用來(lái)解釋，未來(lái)信用卡風(fēng)險(xiǎn)有可能出現(xiàn)周期性的好轉(zhuǎn)，但用戶偏好并沒有周期一說(shuō)。“用戶來(lái)了-用戶走了-用戶又來(lái)了”，對(duì)于躺平式產(chǎn)品設(shè)計(jì)與運(yùn)營(yíng)來(lái)說(shuō)，這樣的“周期”很難復(fù)現(xiàn)。除此之外，市場(chǎng)還存有一種觀點(diǎn)，認(rèn)為是消費(fèi)需求不足導(dǎo)致了信用卡的各項(xiàng)指標(biāo)下滑。可這又如何解釋，某短視頻平臺(tái)貸款規(guī)模狂飆，2024年創(chuàng)下5000億新高這一現(xiàn)象呢？正如《哪吒之魔童鬧海2》上映前不久的2024年，電影票房圣誕檔期創(chuàng)下了10年來(lái)歷史新低；再結(jié)合“2024年中國(guó)電影市場(chǎng)總票房425.02億元，較2023年下降22.6%”的行業(yè)數(shù)據(jù)，市場(chǎng)一時(shí)間充斥著“影視寒冬”論調(diào)。市場(chǎng)需求始終存在，欠缺的是能否有效鏈接消費(fèi)者，并且在商業(yè)盈利與滿足消費(fèi)者需求之間取得平衡。信用卡業(yè)務(wù)規(guī)模的下滑并不是必然，但，缺乏創(chuàng)新基因的商品與服務(wù)，缺乏破釜沉舟的變革之心，只能迎來(lái)衰敗的終局。免責(zé)聲明：本文、圖片均轉(zhuǎn)載網(wǎng)絡(luò)，版權(quán)歸原作者所有，如有侵權(quán)請(qǐng)聯(lián)系刪除。
